食品饮料产业焕发新生

果汁是以水果为原料经过压榨、离心、萃取等物理工序所得到的汁液产品经加工制成的饮品。果汁产品按照果汁含量可分纯果汁和低&中浓度果汁（非纯果汁）。其中，纯果汁按照含水量可进一步分为果汁和浓缩果汁，前者是在水果压榨过程中未经过除水浓缩工序得到的汁液产品（原榨果汁）或在浓缩果汁中加入其加工过程中除去的等量的水复原而成的制品（复原果汁），后者是在压榨过程中除去一定量的水分制成的果汁产品；而非纯果汁则是在纯果汁的基础上添加各种食品添加剂或经过发酵等加工工序制作成的不同种类果汁饮料，根据制作工艺的不同可分为果汁饮料、果汁饮料浓浆等类型。可以见的，浓缩果汁是作为各类果汁饮料产品的基底原料，广泛应用于饮料工业。

浓缩果汁工业历史悠久，生产工艺不断演化革新。浓缩果汁工业百年前起步于瑞士，随后逐步扩展到德国、法国、奥地利、美国等地区。行业早期受制于技术条件和加工设备，产成品质量不高且货架寿命较短。在20世纪30年代，世界上首款果胶酶的问世为果蔬汁加工行业带来了革命性的变化。因其具有分解细胞壁和胞间层的能力，使得果汁的榨取过程更为简便，同时确保了果汁中可溶性果胶物质的彻底分解，降低了果汁的粘度。在规模化的工业食品生产中，果胶酶的应用不仅提高了产量，还增强了果汁的颜色和风味，改善了过滤性能和效率，从而生产出更为澄清和稳定的果蔬汁产品，自此浓缩果汁工业步入快速商业化发展过程。随着后续生产工艺的持续革新和生产设备的不断优化，浓缩果汁产业逐步迈向成熟阶段。

产业链上下游庞大，提供充分原料供应和稳定消费需求。浓缩果汁行业的产业链起始于上游的水果种植业以及包装业，它们提供了必要的水果原料和包装材料。在我国水果是一个万亿规模的庞大行业，据国家统计局数据，2023年的水果产量已经达到3.3亿吨，但由于土地资源分散、行业门槛较低等因素，行业呈现出一定程度的分散性，向下游的议价能力较弱。产业链的中游则是浓缩果汁的制造生产，涵盖原料准备、压榨过滤、浓缩罐装等环节，我国浓缩果汁产业主要以浓缩苹果汁为主导，并且经过多年的发展，已形成了“2+多”的竞争格局。产业链的下游则是饮料制造企业，它们将浓缩果汁作为关键的基础原料，进一步加工成多样化的果汁饮料产品，这些产品通过各种销售渠道最终到达消费者手中。整个产业链的协同运作，确保了果汁饮料从原料到成品的高效转化和市场供应。

全球浓缩果汁市场达337亿美元，浓缩橙汁和浓缩苹果汁占比55%。根据QYResearch，2023年全球浓缩果汁行业的市场规模达到337.4亿美元，预计到2030年，该行业将达到434.4亿美元，2023-2030年间CAGR约为3.7%。浓缩苹果汁和浓缩橙汁是浓缩果汁中最大的两个品类，根据PersistenceMarketResearch，2023年全球浓缩橙汁和浓缩苹果汁的市场规模预计分别为141.4亿美元和44.6亿美元，分别占据42%和13%的市场规模。不同品类市场规模的差异跟消费习惯、产品特征等因素相关。苹果和橙子作为全球主要的水果品种，不仅原料供应充足，消费需求也极为旺盛，同时也适合做果汁产品，并且广受欢迎。在欧美国家，橙汁与早餐搭配已经成为一种深入人心的饮食习惯，形成了固定的消费模式。橙汁的酸甜口感和营养价值使其成为早餐中不可或缺的一部分。而苹果汁不仅兼备口味、营养和性价比，还具有重要的调味作用，可作为混合果汁重要基料，广泛应用于多种果汁饮料产品。

图表：2023年浓缩果汁市场规模分布

数据来源：中研普华产业研究院整理

全球水果资源分布不均，导致各国在不同浓缩果汁品类的生产上各有专长。我国和巴西分别为全球最大的苹果和橙子生产国，同时也是全球主要的浓缩苹果汁和浓缩橙汁的供应商。根据联合国粮农组织，2022年中国苹果产量占全球的半壁江山，第二大产国土耳其产量仅占5%。每年稳定且充分的苹果产量为我国浓缩苹果汁产业提供了丰富的原材料供给，助力我国浓缩苹果汁的出口数量长期稳居全球首位。根据联合国商品贸易统计数据库，中国浓缩苹果汁产量和出口量正常年份为全球最大，2020年-2023年出口量占全球出口苹果汁总量的比重在25%-30%之间，主要出口市场包括美国、日本、欧洲、大洋洲、非洲等。在橙子领域，巴西凭借得天独厚的自然条件，长期以来是全球最主要的橙子生产国，2022年占据全球22%的产量，同时也是全球核心的橙汁产品产出国。根据美国农业部，2023/24产季全球橙汁产量预计150万吨，其中巴西产量预计为110万吨，占全球橙汁出口量约四分之三。

全球果汁产品需求庞大且稳定，整体市场规模超万亿。2009年以来全球果汁消费量一直保持着相对稳定的状态。据欧睿的数据显示，2009年至2023年间，全球果汁消费量大致稳定在700亿升左右，年均复合增长率仅为0.24%。尽管2020年受到疫情的冲击，全球消费量出现了6%的下降，但这一波动并未持续太久。随着全球消费市场的逐步复苏，2023年果汁市场的总规模已经回升至1519.6亿美元（对应万亿人民币规模），反应出市场的强劲恢复力和稳定性。