中国城市商业银行行业：2025呈现“以存贷款为核心，中间业务为补充”的特点

一、引言

在全球经济不确定性加剧、国内经济结构转型加速的背景下，中国城市商业银行作为区域金融体系的核心支柱，正经历着前所未有的变革与挑战。根据中研普华产业研究院最新发布的《2024-2029年中国城市商业银行行业市场运行形势分析及投资战略规划报告》，截至2024年末，全国城商行总资产规模已突破60万亿元，占商业银行总资产的15.81%，成为服务实体经济、推动区域发展的重要力量。本文将基于报告核心数据与行业洞察，结合最新政策动态与市场趋势，深入剖析城商行的发展现状、面临的挑战及未来战略方向，为投资者提供前瞻性建议。

二、中国城市商业银行发展现状分析

(一)市场规模与增长态势

根据国家金融监督管理总局数据，截至2024年末，中国城商行总资产规模达60.15万亿元，较上年末增长9.0%;总负债55.69万亿元，同比增长8.9%。这一增长态势表明，尽管面临宏观经济波动与监管趋严的双重压力，城商行仍展现出较强的市场韧性与发展潜力。

从区域分布来看，东部沿海地区城商行凭借其经济基础与政策优势，资产规模与盈利能力持续领先。例如，2024年江苏银行、北京银行、宁波银行等头部城商行净利润均超过200亿元，占上市城商行净利润总量的80%以上。然而，中西部地区城商行受区域经济分化影响，资产质量与盈利能力相对较弱，部分机构面临不良贷款率上升与资本充足率不足的双重挑战。

(二)业务结构与经营效率

城商行的业务结构呈现“以存贷款为核心，中间业务为补充”的特点。2024年，样本城商行存款占负债比例均值同比下降0.53%，贷款占资产比例均值同比上升0.7%，反映出城商行在优化负债结构、加大实体经济支持力度方面的努力。然而，净息差收窄成为行业普遍痛点，2024年城商行净息差降至1.38%，低于大型商业银行与股份制银行，息差收窄压力主要源于贷款收益率下降与存款成本刚性。

在经营效率方面，2024年城商行资产利润率(ROA)为0.44%，同比下降0.03个百分点，显示出盈利能力的边际弱化。为应对这一挑战，城商行通过提升非息收入占比、优化成本结构、创新业务模式等措施，推动收入多元化。例如，部分城商行通过发展供应链金融、消费金融、绿色金融等新兴业务，实现非息收入占比提升3.28%，有效缓解了息差收窄对盈利的冲击。

(三)数字化转型与科技赋能

数字化转型已成为城商行提升竞争力的核心战略。根据中研普华产业研究院的调研，2024年超过80%的城商行将数字化转型纳入“十四五”规划重点任务，通过加大科技投入、构建数字化运营体系、推动业务线上化与智能化，实现服务效率与客户体验的双重提升。

例如，江苏银行推出“随e贷”全线上化信贷产品，实现贷款申请、审批、放款全流程自动化，客户平均等待时间缩短至10分钟以内;宁波银行依托大数据与人工智能技术，构建智能风控模型，将小微企业贷款审批时间从3天压缩至1小时以内。这些创新实践不仅提升了城商行的服务能力，也为其在普惠金融、绿色金融等领域的拓展奠定了技术基础。

三、中国城市商业银行面临的挑战

(一)宏观经济与区域经济分化

当前，中国宏观经济正经历“需求收缩、供给冲击、预期转弱”的三重压力，区域经济分化加剧。东部地区受益于产业升级与消费升级，经济韧性较强;而中西部地区则面临传统产业转型缓慢、新兴产业培育不足的困境。这一经济格局直接传导至城商行，导致其资产质量与盈利能力出现区域性差异。

(二)监管政策趋严与合规成本上升

随着金融监管框架的完善，城商行面临更严格的资本管理、流动性管理、风险管理要求。例如，2024年实施的《商业银行资本管理办法》对城商行的资本充足率、风险加权资产计量规则提出了更高要求，部分机构需通过增资扩股、发行二级资本债等方式补充资本。此外，监管部门对城商行的异地经营、互联网贷款等业务实施限制，进一步压缩了其业务空间。

(三)市场竞争加剧与盈利模式转型

在利率市场化、金融脱媒的大背景下，城商行面临来自大型银行、股份制银行、互联网金融机构的多重竞争。大型银行凭借其规模优势与科技实力，通过下沉服务重心、拓展普惠金融业务，对城商行的传统市场形成挤压;互联网金融机构则依托流量与场景优势，在消费金融、支付结算等领域抢占份额。

为应对这一挑战，城商行需加快盈利模式转型，从依赖存贷利差转向“轻资本、高附加值”的业务模式。然而，这一转型过程需要城商行在客户基础、科技能力、人才储备等方面进行长期投入，短期内可能面临盈利压力。

四、中国城市商业银行的发展机遇与趋势

(一)政策红利与区域发展战略

2024年以来，国家出台了一系列支持区域经济发展的政策，为城商行提供了新的发展机遇。例如，“十四五”规划明确提出“支持区域性金融机构发展”，央行通过定向降准、再贷款等工具，引导城商行加大对小微企业、绿色产业、科技创新等领域的支持力度。此外，长三角一体化、粤港澳大湾区、成渝地区双城经济圈等区域发展战略的推进，为城商行提供了跨区域经营与业务协同的契机。

(二)普惠金融与绿色金融需求增长

随着共同富裕目标的提出与“双碳”战略的实施，普惠金融与绿色金融成为城商行的重要业务方向。根据中研普华产业研究院的预测，2024-2029年，中国普惠金融市场规模将以15%的年复合增长率增长，绿色金融市场规模将以20%的年复合增长率增长。城商行凭借其区域深耕优势与决策链短特点，在服务小微企业、农村金融、绿色产业等方面具有天然优势。

(三)金融科技与数字化转型深化

金融科技的快速发展为城商行提供了弯道超车的机遇。通过大数据、人工智能、区块链等技术的应用，城商行可以实现精准营销、智能风控、高效运营，提升服务效率与客户体验。例如，部分城商行通过构建开放银行平台，与互联网企业、科技公司合作，拓展服务场景与生态圈，实现业务模式的创新与升级。

五、投资战略规划建议

(一)聚焦区域经济与政策导向

投资者应重点关注长三角、粤港澳大湾区、成渝地区等经济活跃区域的城商行，这些地区受益于国家战略支持与产业升级，具有较高的经济增长潜力与金融需求。同时，关注政策导向明确的领域，如普惠金融、绿色金融、科技创新等，选择在这些领域具有先发优势与业务布局的城商行。

(二)优化资本结构与风险管理

在监管趋严的背景下，城商行的资本充足率与风险管理能力成为投资者关注的核心指标。建议投资者选择资本充足率较高、不良贷款率较低、拨备覆盖率充足的城商行，同时关注其资本补充计划与风险管理体系建设。例如，江苏银行、宁波银行等头部城商行通过发行可转债、二级资本债等方式补充资本，并构建了全面的风险管理体系，具备较强的抗风险能力。

(三)关注数字化转型与科技赋能

数字化转型是城商行提升竞争力的关键。投资者应关注城商行的科技投入占比、数字化人才储备、业务线上化率等指标，选择在数字化转型方面具有领先优势的机构。例如，北京银行、上海银行等城商行通过设立金融科技子公司、与科技公司合作等方式，加速数字化转型步伐，为业务创新与效率提升提供了有力支撑。

(四)布局特色业务与差异化竞争

在市场竞争加剧的背景下，城商行需通过特色业务与差异化竞争实现突围。投资者可关注在供应链金融、消费金融、跨境金融等领域具有特色业务布局的城商行。例如，富滇银行发展沿边金融与跨境金融，成为中国外汇交易中心人民币对泰铢唯一一家直接交易做市商;吉林银行大力开展韩元现钞业务，在区域市场具有较强竞争力。

六、中研普华产业研究院的观点与贡献

中研普华产业研究院作为国内领先的产业研究机构之一，在城商行研究领域具有深厚的积累与丰富的经验。其发布的《2024-2029年中国城市商业银行行业市场运行形势分析及投资战略规划报告》不仅深入剖析了城商行的发展现状、挑战与机遇，还提供了前瞻性的投资策略建议。

中研普华产业研究院依托其专业的数据研究体系与行业洞察能力，为各类客户提供定制化数据解决方案及战略决策支持服务。通过科学的分析模型与行业洞察体系，助力合作方有效控制投资风险、优化运营成本结构、发掘潜在商机、持续提升企业市场竞争力。

结论

中国城市商业银行正处于变革与转型的关键时期。面对宏观经济波动、监管政策趋严、市场竞争加剧的多重挑战，城商行需通过聚焦区域经济、优化资本结构、深化数字化转型、布局特色业务等措施，实现高质量发展。投资者应基于行业趋势与机构竞争力，选择具有长期投资价值的城商行，分享中国区域经济发展的红利。

在未来的五年中，城商行将继续在服务实体经济、推动区域发展中发挥重要作用。随着政策红利的释放、市场结构的调整与科技能力的提升，城商行将迎来更加广阔的发展空间与投资机遇。中研普华产业研究院将持续关注城商行的发展动态，为投资者提供及时、准确、前瞻性的研究与咨询服务。

若希望获取更多行业前沿洞察与专业研究成果，可参阅中研普华产业研究院最新发布的《2024-2029年中国城市商业银行行业市场运行形势分析及投资战略规划报告》，该报告基于全球视野与本土实践，为企业战略布局提供权威参考依据。