业绩释放元年 苹果入场 AI服务器频现超级订单 AI服务器行业发展分析与投资前景预测报告

• 李波 2024年3月7日 来源：中研普华集团、央视财经、中研网 447 23
• 繁体

机构称今年将是这类产业业绩释放元年。据摩根士丹利证券最新报告指出，今年鸿海将拿下苹果2万台AI服务器订单，其中英伟达H100服务器占比高达40%-50%。另外，还有消息称鸿海今年有机会获得英伟达最新的B200订单。

机构称今年将是这类产业业绩释放元年。据摩根士丹利证券最新报告指出，今年鸿海将拿下苹果2万台AI服务器订单，其中英伟达H100服务器占比高达40%-50%。另外，还有消息称鸿海今年有机会获得英伟达最新的B200订单。

点评：知名分析师郭明錤去年10月末发布的一份报告显示，预计苹果将在2024耗费47.5亿美元采购1.8万台-2万台AI服务器。

华福证券表示，AI服务器作为算力的发动机，算力需求的增长将迎来AI服务器需求的快速增长。据IDC数据，2023上半年中国AI服务器市场规模环比上升54%，其主要原因是国内各大厂商纷纷布局AI服务器产业，升级产品技术规格。

产业链上看，芯片和存储作为AI服务器的核心，决定着AI服务器的算力和宽带大小;其中，AI芯片在AI服务器中占有绝对比重。此外，AI服务器产业链还包括内存DRAM和内存接口及HBM，本地存储SSD，NIC、PCIe插槽、散热等。

中泰证券认为，2024年将是国产算力芯片业绩释放元年，市场需求大+国产替代产品导入将推动国内公司业绩快速释放。

公司方面，申万宏源表示包括：1)英伟达服务器产业链：浪潮信息、工业富联、紫光股份(通信);2)华为服务器产业链：软通动力、神州数码;3)服务器产业链受益：海光信息、中科曙光。

根据中研普华研究院撰写的《2023-2028年中国AI服务器行业发展分析与投资前景预测报告》显示：

苹果入场AI服务器领域并频现“超级订单”的现象，反映了AI技术发展的迅猛势头以及苹果在其中的积极参与。苹果作为全球科技巨头，其入场无疑将推动AI服务器市场的进一步发展和壮大。

具体来说，苹果对AI服务器的需求增长，可能源于其在AI技术研究和应用方面的深入布局。随着AI技术在各个领域的应用越来越广泛，苹果需要更强大的算力来支撑其AI业务的发展。而AI服务器作为算力的发动机，其需求的增长也将随着算力需求的增长而快速增长。

此外，苹果入场AI服务器领域还可能引发一系列的市场效应。一方面，苹果的需求将带动AI服务器市场的整体增长，吸引更多的厂商进入这个领域;另一方面，苹果对AI服务器的技术规格和质量要求也将推动整个行业的技术进步和产业升级。

然而，值得注意的是，虽然AI服务器市场前景广阔，但仍然存在一些挑战和不确定性。例如，市场竞争激烈，技术更新换代迅速，厂商需要不断投入研发以保持竞争优势。同时，随着AI技术的普及和应用，数据安全和隐私保护等问题也日益凸显，需要厂商加强技术防范和合规管理。

综上所述，苹果入场AI服务器领域并频现“超级订单”的现象是AI技术发展的必然趋势，也是市场发展的重要机遇。对于厂商来说，需要抓住机遇，加强技术研发和市场拓展，以应对未来的市场竞争和挑战。

AI服务器产业链分析

AI服务器产业链是一个涉及多个环节的复杂系统。以下是关于AI服务器产业链的一些主要环节和特点的概述：

核心组件：AI服务器的核心组件包括GPU(图形处理器)、DRAM(动态随机存取存储器)、SSD(固态硬盘)、RAID卡、CPU(中央处理器)、网卡、PCB、高速互联芯片(板内)和散热模组等。这些组件共同协作，为AI服务器提供强大的计算能力和数据处理能力。

主要厂商：在AI服务器产业链中，有许多重要的厂商。例如，CPU的主要供货厂商包括Intel;GPU的领先厂商有国际巨头英伟达，以及国内的寒武纪、海光信息等。此外，内存和SSD的厂商包括三星、美光、海力士等，PCB厂商海外有金像电子，国内有沪电股份、鹏鼎控股等。

技术层面：AI技术层产业地图可以从算法理论、开发平台和应用技术三个维度来理解。开发平台是产业竞争的焦点，基础开源框架方面，谷歌、亚马逊、脸书等企业正在加快部署机器学习、深度学习底层平台。技术开放平台方面，科大讯飞、商汤科技等典型企业正在利用技术优势建设开放技术平台，为开发者提供AI开发环境。

产业链上游：AI服务器上游供应链是典型的全球分工，目前仍以美国厂商为主，部分美国厂商工厂在东南亚也有分布，日韩紧随其后，台湾地区厂商也比较多。而国内大陆地区上游关键技术供应商尚属于起步阶段，但近年发展较快，在CPU产品、闪存SSD产品等方面有所突破。

产业链下游：AI服务器下游应用面广阔，主要在医疗、搜索引擎、游戏、电商、金融、安防等行业有着广泛的应用。其中，互联网是AI服务器最大的需求主体。此外，能源、服务、建筑、通信、公共事业等行业对AI服务器的需求增速也超过或接近200%，显示出产业AI化的进一步提速。

随着AI技术的不断发展和普及，AI服务器产业链也在不断完善和壮大。未来，随着更多厂商的加入和技术的不断创新，AI服务器产业链有望迎来更加广阔的发展前景。

AI服务器行业作为支持人工智能应用的基础设施，具有广阔的发展前景。

中国AI服务器产业链上游为核心零部件及软件供应;中游为AI服务器厂商;下游为各类应用市场，包括互联网企业、云计算企业、数据中心服务商、政府部门、金融机构、医疗领域、电信运营商等。

从我国AI服务器下游应用分布来看，据统计，2022年中国AI服务器市场按销售额统计，互联网厂商占据47.5%，运营商占比19.6%，其次通信、政府、制造、教育、金融分别占据8.6%、6.3%、5.1%、5%、3.8%。

阿里云调整EBITA利润猛增86%至23.64亿元

最新的财报显示，阿里云经调整EBITA利润猛增86%至23.64亿元，创财年新高。而在此之前，百度智能云也在此前的Q2财报中，对外展示了其连续盈利的能力。相应地，腾讯云、华为云等云巨头也都纷纷开始转向。

一方面，是头部云服务商的“内卷”恶果开始显现，重新平衡效益和市场份额，成为了大厂们的新共识。以阿里云为例，其在收入增速放缓的情况下，不得不大幅调整内部不良项目，以实际动作加速“纠偏”，以期达到规模与效益的平衡。无独有偶，华为云对于政企项目则兴致更高一点，同时对于公有云等业务也保持较高参与度;百度云则将其核心注意力，放在了智能云方向，力图在这个方向上找到自己的机会。

另一方面，AI大模型的爆发，为整个行业注入了一剂强心剂，也为云服务商带来了新机会。

去年以来随着AI大模型的爆发，阿里云、百度云、华为云、腾讯云等主流云服务商，都快速地拥抱了变化。比如，阿里云除了发布大模型和大模型应用之外，还推出了大模型开源社区，百度云从云服务到底层框架、应用等多方面展开布局，推动大模型的训练。类似地，华为云、腾讯云也都推出了自己的大模型。

AI催化热度不减 关注两会政策导向

近期利好政策持续出台，市场流动性压力缓解，叠加人工智能、机器人等产业的催化不断，市场情绪反转并展开强劲反弹。本周A股震荡走高，上证指数上涨0.7%，日均成交金额放量至1.1万亿元。

北向资金单周净流入235亿元，连续第五周净流入。行业层面，计算机、电子、通信等TMT相关行业领涨;银行、交通运输、公用事业等行业有所回调。

本周一、二全国两会将在北京召开，预计政策层面将延续 “稳中求进、以进促稳、先立后破”的基调，特别是GDP增速、通胀、赤字率目标、货币政策与财政政策安排等，需要重点关注。

周末AI算力产业链的关注度依然很高。海外周五DELL发布业绩后大涨32%，超威电脑盘后涨超14%。其中DELL上调业绩预期，且大幅上修2027年AI服务器市场空间至1520亿美元(原预期1240亿美元)。

DELL在最新财报电话会议强调，公司AI服务器产品组合强劲需求持续存在，AI服务器订单环比增长40%，积压订单环比增加一倍，客户对下一代AI服务器非常关注。

随着人工智能领域的发展，加快算力中心建设迫在眉睫。国内方面，国资委要求中央企业“加快建设一批智能算力中心”，央国企预计将加速推进AI发展，而算力是重要基础。美国高端AI芯片限制背景下，国产算力加速追赶，有望爆发式增长。

AI服务器行业未来发展趋势

AI服务器行业可能会继续看到技术升级和创新。这可能包括更高效的处理器、更大的内存、更快速的存储解决方案等。同时，随着边缘计算、量子计算等新技术的发展，AI服务器也可能会看到相应的技术革新。

AI服务器可能会朝着多样化和定制化的方向发展。AI服务器供应商可能需要提供多种不同的产品和解决方案，以满足不同客户的需求。

随着全球对环保和可持续发展的关注增加，AI服务器行业可能会更加重视产品的能效和环保性。这可能会推动行业朝着更节能、更环保的方向发展。

AI服务器市场规模不断扩大。由于AI计算需要大量的数据和算力支持，AI服务器市场得以迅速发展。据预测，全球AI服务器市场规模在未来几年将继续保持增长态势。尤其是在云计算、物联网、自动驾驶等领域，AI服务器的需求将会更加旺盛。AI服务器行业前景广阔，市场规模将继续扩大。

随着云服务市场的扩大，云服务提供商(CSP)在AI服务器市场的影响力可能会增加。未来，随着技术的不断创新和应用场景的不断拓展，AI服务器将发挥更加重要的作用。

在激烈的市场竞争中，企业及投资者能否做出适时有效的市场决策是制胜的关键。中研网撰写的AI服务器行业报告对中国AI服务器行业的发展现状、竞争格局及市场供需形势进行了具体分析，并从行业的政策环境、经济环境、社会环境及技术环境等方面分析行业面临的机遇及挑战。

同时揭示了市场潜在需求与潜在机会，为战略投资者选择恰当的投资时机和公司领导层做战略规划提供准确的市场情报信息及科学的决策依据，同时对政府部门也具有极大的参考价值。

想了解关于更多AI服务器行业专业分析，可点击查看中研普华研究院撰写的《2023-2028年中国AI服务器行业发展分析与投资前景预测报告》。同时本报告还包含大量的数据、深入分析、专业方法和价值洞察，可以帮助您更好地了解行业的趋势、风险和机遇。

• 相关深度报告REPORTS

  

  2023-2028年中国AI服务器行业发展分析与投资前景预测报告

  AI服务器是一种能够提供人工智能（AI）的数据服务器。它既可以用来支持本地应用程序和网页，也可以为云和本地服务器提供复杂的AI模型和服务。AI服务器有助于为各种实时AI应用提供实时计算服务。...

  查看详情

延伸阅读

推荐阅读

猜您喜欢